市場狀態、基本假設與交易係統
真理都是相對的，都有其適用的邊界和範圍，沒有絕對的真理。
相對論和量子力學都是對的，隻是他們有自己各自適用的範圍。
交易係統的正確與否，也是相對的。不可能有完善的完美的交易係統。何況，交易係統的源頭就是基本假設，有什麼樣的基本假設就有什麼樣的交易係統，有其適用邊界和適應的應用場景。
所以不要去糾結技術分析是不是有用、基本分析能不能賺錢，不要嘗試去證明它的真假，而是要關注如何應用，去了解它在實際當中的有效性和相適應的有效範圍。關注市場處於什麼狀態，交易係統在什麼狀態下可以使用，什麼狀態下不可以使用。
優秀的交易者不會試著預測市場下一步會怎麼走，而是會觀察市場的指示信號，然後判斷市場現在正處於什麼樣的狀態中。
觀察判斷，然後跟隨，而不是預測。
首先要承認市場有規律，研究規律才有意義，如果不承認市場有規律，而相信市場完全是隨機的，那研究市場就失去了意義。
我們研究市場都是基於基本假設的前提下，這些假設是對市場狀態特征的描述和定義。這些基本假設可以把市場化繁為簡，並且找出切實可行的行動方案。這些基本假設並不一定是正確的，但是我們定義這些基本假設的時候是有明確的規範，並且運用他的時候是有明確的邊界和適用範圍的。
市場是有規律的，這些基本假設就是對規律的具體化，當規律再次出現的時候就是行動的時候。
不同的基本假設，就是不同的交易模式和交易理念，但是對同一種基本假設來說，它的具體的操作手法都是大同小異的。
這些基本假設都是技術分析的一種，技術分析是一種通過對圖表上的價格特征進行總結和描述的思想。你甚至可以認為技術分析本身就是一種基本假設。
理解了這一點你就可以理解比如支撐線壓力線趨勢線成交量等等這些是否正確不重要，重要的是是否有用，以及如何利用它。不可以因為他們有不適用的案例和情形就否定其有適用的時候。弄清，他們適用範圍和邊際，才是我們應該做的事，而不是去爭論去論證他們的對錯或者是有無。
對於基本假設我們要做的是避免出現錯誤的定義，但是不能奢求基本假設是完美無缺的。
基本假設天然具有不完備性，所以有些虧損和失敗是不可以避免的。
在實際的交易中，我們無法等到基本假設全部顯現之後再進入，那已經是過去式了。但是也不能過早得入場，過早地入場會導致入場之後，才發現不符合基本假設的定義。我們隻能在基本假設初步顯露某些特征，但又沒完全顯示時進入，並且觀察市場接下來的走勢是不是按照基本假設來進行的。如果是，那就繼續按照基本假設來操作，如果不是那就離開。
有了基本假設，有了對市場的狀態的判斷之後，就建立了自己的交易係統。
而交易係統存在四種狀態，即有效、誤判、失效和死亡。當係統有效的時候，正是我們盈利的時候，這個時候要堅決進場交易，不要擔心小的虧損，這往往是先用小倉位進行試探，盈利之後再加倉。係統誤判也比較好理解，直接退出就是了。係統失效，也就是係統迷茫的狀態，這個時候要做的就是離場觀望規避風險。係統出現多次失敗的時候就要注意是不是係統進入了死亡階段，死亡階段的時間可長可短，可以是暫時的也可以是永久的。
不同的交易係統在操作上存在很大的差異，各自有各自的適用範圍，操作方法可能是完全相反的。
比如對交易機會的把握。長線的趨勢跟蹤係統的交易機會出現的頻率很低，相比於虧損，錯過大行情才是最大的失敗，為了不錯過大行情，要對每一次出現的買賣點都要進行參與。它的特征是用嚴格遵守趨勢規則帶來的大幅盈利來彌補多次試錯造成的小幅虧損。
短線高頻交易並不害怕錯失機會，害怕的是判斷失誤造成的大幅虧損，高頻交易的出發點就是要徹底的規避風險，把小的利潤積累起來變成大的利潤。所以，對於高頻交易者來說，要做的關鍵是對出現的交易機會進行精挑細選，能不出手則不出手，並且出手時隻在臨界點出手，極力降低各種風險。
長線交易係統與短線交易係統的差異
我們說的長線交易係統就是趨勢交易係統，而短線交易係統是一種高頻交易係統。
首先，長線交易係統與短線交易係統，在對市場狀態的判斷區分上與處理方式上就不同。
趨勢跟蹤交易係統隻有在趨勢明朗，也就是單邊上升或者單邊下跌的時候才好用，在震蕩市非常不好用。趨勢跟蹤交易係統在震蕩趨勢中會反複挨打，往往發生一買就是高點，一賣就是低點，需要反複的割肉。而這也是趨勢跟蹤係統，雖然賺錢規則簡單，但是很多人依然用不好的一大原因。
小主，這個章節後麵還有哦，請點擊下一頁繼續後麵更精彩！
而短線高頻交易係統對市場狀態沒有嚴格的要求，不存在大盤上漲的時候才可以做或大盤下跌或震蕩的時候就不可以做這種情況。
這一點區彆也可以看作是擇時與不擇時的區彆，看大盤臉色與不看大盤臉色的區彆。這裡說的看不看大盤臉色，是指完全依照大盤臉色行事，而不是指短線高頻交易係統就完全不看大盤怎麼走。
其次，趨勢跟蹤交易係統與高頻交易係統對買點的處理不同。
趨勢跟蹤係統的成功率是比較低的，但是一旦成功的收益率是非常高的。而短線高頻交易係統的成功率是比較高的，但是每一次成功的收益率比較低，屬於賺一把就走。
趨勢跟蹤交易係統最大的風險就是丟掉趨勢，這對趨勢交易者來說是致命的。該賺錢的時候沒有賺錢，該賠錢的時候卻免不了賠錢，這就完全沒有發揮趨勢的優勢，而是隻吃到了趨勢的惡果。所以這就要求一旦突破趨勢必須買入，即使買入之後再跌破趨勢也要買入（這裡指的是剛突破趨勢的時候要買入，而不是突破趨勢很久，甚至已經遠離趨勢了才買入這事實上恰恰是不遵守趨勢的做法。），賣出也是這個道理。這是趨勢跟蹤係統的精髓，這也是跟蹤這兩個字的關鍵所在。
而短線高頻交易係統對買點的篩選極其嚴格，寧願錯過不可做錯，這一點與長線趨勢跟蹤係統的處理是完全相反的。短線高頻交易係統的買點出現的頻率非常多，買點的質量有高有低。短線高頻交易係統每一次成功的收益率比較低，這就要求要堅決避免回撤。
再次，趨勢跟蹤係統與高頻交易係統對賣點的處理，也存在極大的差彆。
對於趨勢跟蹤係統來說，止損規則要求一旦跌破趨勢必須止損。但是止盈相對就比較複雜。如果過早地賣出對利潤的損失將是非常大的。機會很少，但一旦出現，往往是大機會，這就要求對機會一定要從頭到尾吃全，不能啃一口就走。
這就要求，如果你按照趨勢止盈，隻要趨勢不破就不要動。如果你想最大的保存利潤，想多賺一點，想左側止盈，那麼一旦止盈出現錯誤，必須堅決追回。這可能導致你不但不會多賺反而少賺，並且如果你賣出後出現連續一字漲停的情況還存在買不進去的後果。
大多數時候，大多數不堅定的趨勢跟蹤交易者在賣錯後不情願花高價再買回來，這將導致出現貪小便宜吃大虧的錯誤。這一點是需要趨勢跟蹤交易者嚴格避免的。
對於短線高頻交易者來說，一旦判斷市場狀態不再符合自己的買入理由，也就是買入理由失效，或者市場狀態不明朗，買入理由出現之後沒有按照預期上漲，那麼此時應該先退出觀望，無論盈虧。這是對止損賣出的要求。
而短線高頻交易對止盈的要求是一旦發現不對、一旦出現高點、一旦出現賣出理由，就應該進行止盈。除非股價出乎預期的強勢，那就是中獎，好好享受那一波利潤就可以了。大多數情況下，短線高頻交易係統對止盈的要求是不貪心，有賺就好。這對交易者對短線交易的技巧和操作的果斷性上有嚴格的要求。
趨勢跟蹤交易係統對止盈的反應要求是要相對遲鈍一些，而短線交易係統對止盈的要求是絕對不能遲鈍，賣點一旦出現而沒有抓住盈利將可能變成虧損。
這篇文章是我前兩周寫的，隻所以沒有發出去，是因為我總感覺還沒有寫完。所以在這篇文章的標題後麵加了“上篇”二字，以後會推出中篇和下篇。
教學相長與有效輸出
這個公眾號注冊了很長時間，但我從未堅持去寫文章，直到有兩句話觸動了我，一是教學相長，一是有效輸出。
以前沒有堅持寫文章，一是因為沒有興趣也沒有時間，不願意把精力浪費在這個上麵。二是我也關注過很多公眾號，包括談股票的公眾號，其中有幾個的粉絲竟然還達到幾十萬幾百萬，但這些公眾號並不是真正的去分享知識，而是把公眾號做成了生意，他們炒股賺不了錢，他們賺錢的途徑就是寫公眾號，他們懂得很多若是若非的股票知識，但自己無法在股市當中賺錢，一句話，他們是靠出賣文章來養活自己。
而我不需要也不屑於靠碼字來養活自己，我是一個交易者，我對股市有著極其濃烈的興趣，但我從未想過去做一個作家。
元旦前我再次準確的預測了這一輪的大跌，躲過了這一輪慘跌，我的原則是隻做多不做空，所以最近兩三個月空閒時間很多，這是我有時間去寫文章的一個契機。但我沒有那麼高尚，去把我辛辛苦苦學到的本領公布出來教給一群陌生的人。我寫這些文章的目的，是為了對自己的操作和思想進行係統的總結和反思，古人說教學相長，我寫這些文章總結和反思自己的時候，也是自我學習的一個過程，希望在這個過程中能不斷地得到進步。當然，真正極其熱愛股票的人，必然是孤獨的。如果在寫這些文章的同時，能得到一些誌同道合者的共鳴、提醒與交流，那也不失為炒股路上的快樂之一。
這章沒有結束，請點擊下一頁！